如何分辨庄股?透视庄家的六大行为特征,中两个必是庄股无疑!

2022-09-27 10:26:10 文章样式

如何区分庄股？从庄家的六大行为特征来看，其中两只一定是庄股！

股票市场上的银行家是什么样子的？我们应该如何区分庄股？根据深圳证券交易所综合研究所的一份报告，银行家一般具有六个行为特征：自买自卖、反复交易、反复托管、日内非理性交易、成交量大、持仓量大。只要有上述两种以上行为，就可以认为是庄股。

1.自买自卖

报告指出，自买自卖是经销商操纵股价的重要组成部分。这种交易不转让股票所有权，经销商的股票头寸保持不变，但支付了一定的交易成本，导致银行股票交易活跃的错觉。

报告调查了1999年至2000年参与交易股东自买自卖的19只股票数量后，发现只有近50%的自买自卖，近20%的2-3次，近30%的4次以上。

就自买自卖的交易量而言，约占1万股以上的25%。19只股票涉及自买自卖的股东平均值为29，中位数为25，最大值为138，最小值为10；交易股票平均值为59.7万股，中位数为38.9万股，最大值为362.5万股，最小值为4. 0万股。

这种庄股的基本目的是股性差，流动性枯竭；自买自卖，基本属于日内。T。因此，一般散户投资者在这方面很难得到便宜的庄股。

2.反复交易

报告指出，由于自买自卖交易容易暴露，经销商更多地使用多账户交易，即反复交易来操纵股价。所谓重复交易，即经销商多次将一个账户的股票出售给另一个账户，也属于不转让股权的交易。

经统计，报告作者发现，在423701次重复交易中，近70%重复2次，20%重复3-4次，10%重复5次以上。但每只股票重复交易6次以上(6次以上的账户可能是庄家)的股东数量，平均值为1046，中位数为990，最大值为2128，最小值为234。

3.日内非理性交易

报告指出，日内非理性交易本身并不违法，也是经销商常用的技术之一。所谓的日内非理性交易，即在一天内以较低的价格购买股票，并以较低的价格高于股票。

报告作者计算了每只股票8中低买高卖的账户数量，平均为2495，中位为1977，最大值为6148，最小值为269。由此可见，有大量非理性交易账户，如低买高卖。

4.反复转托管

报告称，反复转让托管也是银行家常用的手段之一。每只股票的平均账户数为49只，中位数为3177，最大值为13135，最小值为1173只。

根据上述研究，该报告将庄股的特点归因于：自买自卖、账户间重复交易6次以上、日内非理性交易、转让托管2次以上、累计交易量前1000和最大头寸前1000。具有上述特征的两个以上账户可视为庄股。

庄股平均值为920，中位数为959，最大值为1285，最小值为563。银行家用数百个账户操纵一只股票。